Inside The Global 2000: JPMorgan é novamente a maior empresa do mundo com a queda da Berkshire Hathaway

Com os temores de uma recessão, as taxas de juros subindo e o mercado de ações dos EUA bem abaixo das máximas de 2022, o proeminente banco da América retomou seu lugar como a maior empresa do planeta.

O JPMorgan Chase recuperou a posição número 1 na lista Forbes Global 2000 das maiores empresas do mundo pela primeira vez desde 2011, depois que a Berkshire Hathaway, de Warren Buffett, caiu do primeiro lugar devido ao declínio de sua carteira de investimentos. A receita total de US$ 180 bilhões do JPMorgan nos 12 meses até março aumentou 44% em relação aos US$ 125 bilhões da lista do ano passado, graças em grande parte à ampliação das margens líquidas de juros. A dedução das despesas com juros mais altas dá ao JPMorgan US$ 136 bilhões em receita líquida durante esse período, 13% a mais do que no ano anterior.

O JPMorgan teve uma primavera movimentada como uma mão firme no caos bancário que levou à falência do Silicon Valley Bank, do Signature Bank e do First Republic Bank. O JPMorgan adquiriu o First Republic em 1º de maio, assumindo o controle de seus US$ 92 bilhões em depósitos e US$ 203 bilhões em empréstimos e títulos, e o banco registrou um aumento de 2% ano a ano em depósitos para US$ 2,38 trilhões no final do primeiro trimestre à medida que clientes nervosos moviam seu dinheiro de bancos regionais mais fracos.

"A economia dos EUA continua em bases saudáveis ​​- os consumidores ainda estão gastando e têm balanços fortes, e os negócios estão em boa forma", disse o CEO de longa data Jamie Dimon em um comunicado à imprensa anunciando os resultados do primeiro trimestre do JPMorgan. "No entanto, as nuvens de tempestade que monitoramos no ano passado permanecem no horizonte, e a turbulência do setor bancário aumenta esses riscos."

Todos os anos, desde 2003, o Global 2000 classifica as empresas de capital aberto do mundo por vendas, lucro, ativos e valor de mercado, com todas as quatro variáveis ​​com pesos iguais. A lista deste ano representa os últimos 12 meses de dados disponíveis até 7 de maio. Ao todo, as 2.000 empresas da lista representaram US$ 50,8 trilhões em vendas, US$ 4,4 trilhões em lucros, US$ 231 trilhões em ativos e US$ 74 trilhões em valor de mercado, todos ligeiramente abaixo do ano passado, exceto pelo valor recorde da receita. (Clique aqui para a metodologia completa.)

A Berkshire Hathaway caiu do primeiro lugar para a 338ª posição devido ao prejuízo líquido de US$ 22,8 bilhões nos últimos 12 meses. A empresa registrou prejuízo de US$ 43,8 bilhões apenas no segundo trimestre do ano passado devido a quedas em seu portfólio de investimentos, que inclui grandes participações na Apple, Bank of America e American Express. A Berkshire é obrigada a relatar essas perdas não realizadas, mesmo que continue a manter essas ações. O Oráculo de Omaha prefere destacar o lucro operacional da Berkshire, que continua positivo, enquanto seu lucro líquido global oscila com o mercado de ações em função das regras contábeis. Suas vendas, ativos e capitalização de mercado ainda permanecem entre os 50 maiores do mundo, e provavelmente voltaria ao topo da lista se seu lucro se estabilizasse com o mercado.

Os Estados Unidos abrigam 611 das empresas do Global 2000, contra 595 no ano passado e à frente da China e das 346 empresas de Hong Kong em segundo lugar. O Japão é o único outro país onde estão sediadas mais de 100 empresas, com 192 empresas na lista.

Os EUA tinham 776 empresas no Global 2000 inaugural em 2003, mas esse número caiu constantemente para um mínimo de 536 em 2012, à medida que a China e outros mercados emergentes aumentaram sua presença. Este é o primeiro ano com mais de 600 empresas americanas novamente desde 2007, em grande parte graças ao desempenho superior do mercado de ações dos EUA na última década. As 100 maiores empresas dos EUA na lista deste ano ganharam 64% nos últimos cinco anos e 359% nos últimos 10 anos em valor de mercado, enquanto as 100 maiores empresas internacionais subiram apenas 8,7% em cinco anos e um total de 47%. nos últimos 10 anos.

O recém-chegado com a classificação mais alta é o Corebridge Financial, com sede em Houston, no 345º lugar. A Corebridge oferece seguros de vida e produtos de aposentadoria e se separou do American International Group em setembro passado, arrecadando US $ 1,7 bilhão no maior IPO da América em 2022.